在產(chǎn)業(yè)政策引導(dǎo)和市場(chǎng)需求驅(qū)動(dòng)的雙重作用下，全國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)實(shí)現(xiàn)了快速發(fā)展。

根據(jù)國(guó)家能源局的統(tǒng)計(jì)，2019年中國(guó)光伏新增裝機(jī)30.11GW，占當(dāng)年全球光伏新增裝機(jī)26%；年發(fā)電量2243億kWh，占所有發(fā)電方式供應(yīng)電力的3%；截止2019年底，累計(jì)裝機(jī)204.3GW，占全球累計(jì)光伏裝機(jī)的33%，占所有發(fā)電方式累計(jì)裝機(jī)的10%。2020年，光伏新增裝機(jī)48.2GW 創(chuàng)近三年新高。

（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

在光伏發(fā)電成本持續(xù)下降和新興市場(chǎng)拉動(dòng)等有利因素的推動(dòng)下，全球光伏市場(chǎng)仍將保持增長(zhǎng)。短期內(nèi)，我國(guó)在未建成競(jìng)價(jià)項(xiàng)目、特高壓項(xiàng)目，加上新增競(jìng)價(jià)項(xiàng)目、平價(jià)項(xiàng)目等拉動(dòng)下，預(yù)計(jì)國(guó)內(nèi)新增光伏市場(chǎng)將恢復(fù)性增長(zhǎng)。根據(jù)CPIA的數(shù)據(jù)，2025年之前全球保持130-200GW的新增裝機(jī)量，我國(guó)將保持35-80GW的年新增裝機(jī)量。

2011-2019年全球光伏年度新增裝機(jī)規(guī)模及2020-2025年新增規(guī)模預(yù)測(cè)（GW）（ 來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

2011-2019年國(guó)內(nèi)光伏年度新增裝機(jī)規(guī)模及2020-2025年新增規(guī)模預(yù)測(cè)（GW）（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

根據(jù)國(guó)家發(fā)改能源所的預(yù)測(cè)，到2050年光伏將成為國(guó)內(nèi)第一大電源，總裝機(jī)規(guī)模達(dá)到5000GW，占全國(guó)總裝機(jī)的59%，全年發(fā)電量約為6萬億千瓦時(shí)，占當(dāng)年全社會(huì)用電量的39%。

一、我國(guó)光伏行業(yè)的四大發(fā)展階段

光伏發(fā)電最先在電價(jià)較高的歐美國(guó)家興起并發(fā)展，我國(guó)的爆發(fā)式發(fā)展起于2010年完善的光伏補(bǔ)貼政策發(fā)布之后，目前正從標(biāo)桿電價(jià)時(shí)代向平價(jià)時(shí)代過渡。

我國(guó)光伏新增裝機(jī)容量（GW）（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

第一階段：2009年之前

中國(guó)光伏行業(yè)主要為電池和組件的加工出口，每年自身新增裝機(jī)規(guī)模小，在全國(guó)全部發(fā)電源裝機(jī)中占比更是小于1%。

第二階段：2010-2012年

由于金太陽示范工程政策的刺激，國(guó)內(nèi)光伏發(fā)電行業(yè)開始步入市場(chǎng)化的進(jìn)程，提升速度飛快，2012年新增裝機(jī)容量就較2010年增加了7倍。

第三階段：2013-2017年

由于光伏標(biāo)桿電價(jià)補(bǔ)貼政策的支持，國(guó)內(nèi)光伏每年新增裝機(jī)容量大幅度提升，年均增速超過40%。中國(guó)每年光伏新增裝機(jī)2013年起連續(xù)保持全球第一；光伏累計(jì)裝機(jī)在全部發(fā)電源裝機(jī)中占比從2013年的1.26%升至2017年的7.33%；光伏發(fā)電量在全部發(fā)電源中占比從2013年的0.16%提升到2017年的1.49%。

第四階段：2018年-至今

2018年531新政（限規(guī)模、限指標(biāo)、降補(bǔ)貼）后，光伏市場(chǎng)新增裝機(jī)迅速萎縮，光伏補(bǔ)貼逐漸退出市場(chǎng)，平價(jià)上網(wǎng)已經(jīng)成為市場(chǎng)趨勢(shì)。

二、 光伏產(chǎn)業(yè)鏈構(gòu)成

光伏主原料鏈上游包括原料高純度多晶硅材料的生產(chǎn)，單晶硅和多晶硅的制造，硅片的生產(chǎn)；中游包括光伏電池，光伏組件環(huán)節(jié)；下游是光伏發(fā)電的應(yīng)用端，包括光伏電站和分布式發(fā)電。

光伏主原料鏈 （來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

光伏行業(yè)屬于產(chǎn)業(yè)集中度較高的行業(yè)，主原料鏈中產(chǎn)量產(chǎn)能位前列的企業(yè)上市公司較多，且多覆蓋上、中、下游多個(gè)環(huán)節(jié)。

光伏主原料鏈企業(yè)（業(yè)務(wù)鏈條）（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

光伏主原料鏈企業(yè)（2018-2019年收入）（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

光伏主原料鏈企業(yè)（2019年毛利率、凈利率） （來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

光伏子產(chǎn)業(yè)鏈涉及諸多輔料、系統(tǒng)部件、設(shè)備等，其中輔料和系統(tǒng)部件中成本較高的包括金剛線、銀漿、鋁漿、玻璃、背板、膠膜、逆變器等，設(shè)備種類繁多且處于不斷革新。

光伏子產(chǎn)業(yè)鏈（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

三、 光伏主原料鏈發(fā)展情況

上游-多晶硅料

多晶硅分為冶金級(jí)、太陽能級(jí)、電子級(jí)。太陽能級(jí)原生多晶硅料要求純度在 6 個(gè)“9”以上，電子級(jí)要求更高8個(gè)9以上（超高純9-11個(gè)9）。依據(jù)硅料的結(jié)構(gòu)、表面致密程度和表面質(zhì)量可將太陽能級(jí)多晶硅料分為致密料、菜花料、珊瑚料和顆粒料等。

多晶硅料按純度分類（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

一般企業(yè)如果沒有技術(shù)積累，很難生產(chǎn)出滿足質(zhì)量要求的多晶硅產(chǎn)品。影響硅料生產(chǎn)品質(zhì)的主要因素包括三方面：一是原料的純度和質(zhì)量、二是設(shè)備潔凈度（比如油污、粉塵等的摻入會(huì)影響硅料晶型）、三是工藝方法（反應(yīng)物的配比、溫度控制等）。

2009-2015年期間多晶硅行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)以技術(shù)為主導(dǎo)，而隨著技術(shù)進(jìn)步與公開、裝備大型化、單位投資大幅降低，成本因素尤其是能耗成本成為當(dāng)前行業(yè)的重要影響因素。

目前國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的多晶硅生產(chǎn)企業(yè)，成本、技術(shù)等方面已達(dá)到或接近國(guó)際領(lǐng)先水平。

（1）生產(chǎn)技術(shù)工藝

當(dāng)前多晶硅生產(chǎn)的工藝主要有改良西門子法（Siemens）、硅烷流化床法（FBR），產(chǎn)品形態(tài)分別對(duì)應(yīng)棒狀硅和顆粒硅。

改良西門子法為目前的主流方法，2019年在我國(guó)占 97%的市場(chǎng)份額。目前改良西門子法多晶硅生產(chǎn)的能耗、物耗和成本雖處在下降通道中，但下降幅度變小。根據(jù) ITRPV 的預(yù)計(jì)，因硅烷流化床法在成本控制上的潛力，未來將逐步取代改良西門子法的份額。

改良西門子法生產(chǎn)工藝流程：主要包括三氯氫硅（TCS）合成、三氯氫硅提純、三氯氫硅還原三步（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

某代表企業(yè)采用改良西門子法的能源消耗情況（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

硅烷流化床法在原理上有很大的降低成本的潛力，它的化學(xué)反應(yīng)轉(zhuǎn)化率比較高，有利于減少循環(huán)次數(shù)；該方法是一個(gè)連續(xù)的生產(chǎn)過程，而改良西門子法是一個(gè)非連續(xù)的生產(chǎn)過程，前者能夠降低能耗（流化床電耗僅為西門子法的10%-20%）。

目前硅烷流化床法在生產(chǎn)穩(wěn)定性、一致性、規(guī)?；爱a(chǎn)品質(zhì)量上尚存在一定問題，目前僅有少數(shù)企業(yè)如REC、保利協(xié)鑫已建立硅烷流化床法生產(chǎn)線實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)。

硅烷流化床法生產(chǎn)工藝流程：一是制成三氯氫硅（以四氯化硅、氫氣、冶金硅和氯化氫為原料），二是將三氯氫硅制成硅烷，三是將硅烷氣體放入流化床反應(yīng)爐內(nèi)進(jìn)行分解，得到多晶硅（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

（2）生產(chǎn)成本構(gòu)成

從硅料環(huán)節(jié)成本構(gòu)成看，電費(fèi)占比位于成本構(gòu)成中第一位，例如國(guó)外產(chǎn)能成本高于國(guó)內(nèi)的核心就在于電費(fèi)。

降低電力成本的方式，包括兩類，一是在電價(jià)較低的地區(qū)建廠（新疆、內(nèi)蒙古等），也是過去幾年成本下降的核心路徑，二是通過降低單位產(chǎn)出的電耗（還原爐大型化，提升單爐產(chǎn)量）。

2019年硅料環(huán)節(jié)成本結(jié)構(gòu)圖（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

（3）全球及我國(guó)產(chǎn)能及產(chǎn)量

全球和國(guó)內(nèi)多晶硅產(chǎn)量逐年提升，大型廠商產(chǎn)能利用率較高，根據(jù)CPIA預(yù)測(cè)，2020年我國(guó)多晶硅產(chǎn)量將提升至39萬噸。

2019年全球多晶硅有效產(chǎn)能為67.5萬噸，同比增長(zhǎng)7.5%；全球多晶硅產(chǎn)量50.8萬噸，同比增長(zhǎng)13.9%，我國(guó)產(chǎn)量占比67%。其中，太陽能級(jí)塊狀硅約為45.8萬噸在多晶硅總產(chǎn)量中的占比為90.1%。

全球歷年多晶硅產(chǎn)量及構(gòu)成（萬噸）（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

我國(guó)歷年多晶硅產(chǎn)量變化（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

2019年我國(guó)多晶硅制造產(chǎn)能利用率（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

（4）主要廠商和競(jìng)爭(zhēng)格局

多晶硅產(chǎn)業(yè)的規(guī)模相對(duì)集中，2019年全球前10家企業(yè)產(chǎn)量累計(jì)占比達(dá)83.5%，我國(guó)有7家企業(yè)進(jìn)入前10。國(guó)內(nèi)一線大廠積極擴(kuò)張，海外產(chǎn)能和國(guó)內(nèi)高成本產(chǎn)能陸續(xù)退出。

全球前10多晶硅企業(yè)產(chǎn)能及產(chǎn)量（按2019年產(chǎn)量排名）（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

我國(guó)前20多晶硅企業(yè)產(chǎn)能及產(chǎn)量（按2019年產(chǎn)量排名）（來源：中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)）

到2019年底中國(guó)多晶硅產(chǎn)能主要集中在新疆、內(nèi)蒙、江蘇、四川等地區(qū)，產(chǎn)能集中度達(dá)到88.7%，隨著國(guó)內(nèi)多晶硅骨干企業(yè)產(chǎn)能逐漸向資源優(yōu)勢(shì)地區(qū)轉(zhuǎn)移，新疆、內(nèi)蒙、四川地區(qū)多晶硅產(chǎn)能的規(guī)模優(yōu)勢(shì)將更加凸顯，預(yù)期未來三大地區(qū)的產(chǎn)能超過國(guó)內(nèi)多晶硅總產(chǎn)能的80%，多晶硅產(chǎn)業(yè)將繼續(xù)向資源優(yōu)勢(shì)地區(qū)集中。（未完待續(xù)）